Micron maakte bekend dat AI-klanten vele jaren van tevoren opslagcapaciteit hebben vastgelegd, met daaraan gerelateerde verplichtingen ter waarde van 22 miljard dollar.

Micron maakte onlangs in zijn laatste financiële rapport bekend dat AI-gerelateerde klanten enorme sommen geld uitgeven om de productiecapaciteit vele jaren van tevoren vast te leggen om de toekomstige opslagvoorziening te garanderen. Het bedrijf heeft 16 strategische leveringsovereenkomsten ondertekend, die overeenkomen met ongeveer 22 miljard dollar aan klantendeposito's en andere financiële verplichtingen.

Volgens rapporten hebben deze overeenkomsten betrekking op de levering van DRAM en NAND, met voorwaarden die meerdere jaren bestrijken, waarvan sommige tot 2030 zullen duren. Micron zei dat naar verwachting ongeveer 18 miljard dollar zal komen in de vorm van contante stortingen, terwijl de rest uit andere financieringsregelingen zal komen.

Micron zei dat deze overeenkomsten naar verwachting zullen resulteren in ongeveer $100 miljard aan toekomstige contractuele verplichtingen, waarbij ongeveer 20% van de verwachte DRAM-leveringen en een derde van de NAND-leveringen betrokken zijn.

Er moet op worden gewezen dat de belangrijkste drijvende kracht achter de huidige krappe aanbodsituatie inderdaad de vraag naar AI-infrastructuur is, maar niet alle zestien overeenkomsten van Micron zijn afkomstig van AI-bedrijven. Tot de klanten behoren ook consumentenelektronica- en automobielbedrijven. De concurrentie om opslagvoorzieningen wordt steeds heviger omdat deze industrieën ook strijden om dezelfde batches productiecapaciteit.

Van alle opslagproducten neemt HBM-geheugen met hoge bandbreedte steeds meer productiecapaciteit in beslag. In tegenstelling tot traditioneel desktop- of servergeheugen stapelt HBM meerdere lagen opslagchips verticaal op elkaar en zet deze zo dicht mogelijk bij de AI-accelerator in, waardoor GPU's en andere AI-chips met hogere snelheden toegang krijgen tot gegevens. Dit brengt echter ook complexere productie- en verpakkingsvereisten met zich mee.

Micron zei ook dat zijn 12-laags HBM4-geheugen is begonnen met bulkverzendingen naar een belangrijke klant en ook monsters heeft geleverd aan andere bedrijven. Het bedrijf beweert dat HBM4 meer dan $1 miljard aan inkomsten heeft binnengehaald, en dat het product tweemaal zo snel groeit als de vorige generatie HBM3E.

Ook de verwachtingen van de sector over de duur van het tekort worden langer. Samsung heeft eerder gewaarschuwd dat geheugentekorten zich tot 2027 en daarna kunnen voortzetten, en de snelle stijging van de DDR5-prijzen op de consumentengeheugenmarkt laat ook zien dat deze impact zich verspreidt van datacenters naar de bredere markt.

Voor consumenten betekent dit dat de geheugenspanning veroorzaakt door AI langer kan aanhouden dan verwacht, zelfs als fabrikanten hun investeringen verhogen en de productiecapaciteit uitbreiden.