SpaceX heeft tot 5% van de aandelen die in zijn beursgang worden aangeboden gereserveerd voor aankoop door “bepaalde werknemers en verwante personen” via een direct aandelenabonnement, volgens een herziene indiening die maandag is vrijgegeven. Verwacht wordt dat de emissie een recordbedrag zal opleveren, naar verwachting rond de $75 miljard.
Toen Musk eerder dit jaar zijn kunstmatige intelligentie-startup xAI samenvoegde met SpaceX, gaf hij laatstgenoemde een waardering van 1,25 biljoen dollar. Historisch gezien hebben slechts twee technologiebedrijven – Facebook en Alibaba – een marktkapitalisatie van meer dan $100 miljard op hun eerste handelsdag op een Amerikaanse beurs.
Via een direct aandeleninschrijvingsplan kan een bedrijf een bepaald percentage van de uitgegeven aandelen reserveren voor werknemers, klanten en zelfs vrienden en familie. SpaceX zei in de indiening dat deelnemers "geselecteerd zullen worden naar goeddunken van bedrijfsleiders" en dat deze aandelen niet onderworpen zullen zijn aan een lock-up periode (lock-up periode).
Dankzij deze bepaling kunnen sommige individuen voordelen verkrijgen die gewoonlijk alleen beschikbaar zijn voor grote geldbeheerders die nauwe relaties hebben met IPO-verzekeraars.
Verschillende bedrijven, waaronder Airbnb, Uber en Rivian, hebben directe aandelenabonnementen in hun aanbod opgenomen. In 2010, toen Musk Tesla leidde om zijn beursintroductie te voltooien, reserveerde hij tot 1,28 miljoen aandelen van de 13,3 miljoen verkochte aandelen. Volgens het prospectus zijn de aandelen bestemd voor verkoop "aan zakenpartners, directeuren, werknemers en vrienden en familie van onze werknemers en Tesla-klanten die een sportwagen van Tesla hebben ontvangen."
De roadshow van SpaceX begint mogelijk deze week en het bedrijf zal naar verwachting al op 12 juni aan de Nasdaq worden genoteerd. Goldman Sachs wilde graag de hoofdverzekeraar van het aanbod krijgen, gevolgd door Morgan Stanley. Uit het prospectus blijkt echter dat het directe aandeleninschrijvingsplan zal worden beheerd door Morgan Stanley.
De herziene beursintroductieaanvraag van het bedrijf onthulde ook details over de commerciële relatie tussen SpaceX en Anthropic, een rivaal en klant van zijn AI-eenheid.
Relevante onthullingen verduidelijken dat een lucratieve ‘Neocloud’-deal voor SpaceX binnen slechts zes maanden kan worden beëindigd.
In het prospectus staat dat SpaceX rekenkracht verhuurt aan Anthropic in zijn Colossus- en Colossus II-datacenters in het grootstedelijk gebied van Memphis, wat overeenkomt met "ongeveer 325.000 Nvidia GPU's".
Na een “eerste periode van drie maanden” kan de overeenkomst “door beide partijen worden beëindigd met een opzegtermijn van 90 dagen”, aldus het document.
Volgens de overeenkomst zal Anthropic SpaceX van mei tot mei 2029 1,25 miljard dollar per maand betalen, na een twee maanden durende "aanloopperiode" met lagere vergoedingen.
Vóór de publicatie van dit herziene document had Musk op het sociale platform van het bedrijf een aantal eerder niet-gepubliceerde details onthuld.